По прогнозам аналитиков, условия отрасли уже достигли или близки к нижней точке и готовы к восстановлению

У каждого из экспертов в большинстве отраслей есть свой метод интерпретации экономических показателей. Однако к концу мая появилась общая тема: почти все задавались вопросом, достиг ли рынок грузоперевозок дна.

Еще 16 мая аналитики ACT Research отметили, что доступные мощности начали сокращаться. Это значит, что чрезмерное количество траков, доступных для сокращенного количества доступных грузов, начало уменьшаться. Есть два способа уменьшить избыточное количество траков: 1) убрать траки с рынка или 2) увеличить количество поставок.

Один из способов узнать, что траки уходят с рынка, — это количество заказов на траки класса 8. За последние несколько месяцев количество новых заказов ежемесячно отставало от производства на тысячи. Например, в мае было заказано от 14 000 до 15 000 траков, в то время как фактически было продано более 24 000, что позволило сократить количество заказанных, но еще не произведенных траков. В то же время запасы подержанных траков увеличились, что указывает на то, что некоторые траки перестали использоваться на дорогах.

Еще один способ следить за количеством траков – это отслеживать количество разрешений на перевозку между штатами, которые предоставляет DOT. Это число быстро сократилось в первые несколько месяцев года и все еще ниже рекордного уровня, установленного в прошлом году. В то же время количество отозванных разрешений превысило количество новых. Это означает, что перевозчики — в основном предприятия с 1-5 траками — закрываются, что также может объяснить увеличение доступных подержанных траков.

Еще один метод заключается в том, чтобы отметить количество тракдрайверов, занятых в отрасли. Согласно отчетам Министерства труда США, количество рабочих мест в сфере дальнемагистральных грузоперевозок сократилось на 8 700 в первом квартале 2023 года.

Другая часть уравнения — увеличение количества поставок — еще не произошла. Когда это произойдет, спотовые фрахтовые ставки начнут расти. На данный момент, однако, вся отрасль надеется, что они не упадут еще ниже.

Индекс Cass Freight для поставок вырос на 1,9% в мае по сравнению с апрельским уровнем. К сожалению, уровень поставок почти всегда увеличивается в мае. С учетом сезонных колебаний индекс поставок фактически упал на 0,8%. Изменение в годовом исчислении — май 2023 года по сравнению с маем 2022 года — показало снижение на 5,6%.

Согласно индексу Cass Freight для расходов, в мае уровень платежей за эти поставки снизился на 7,1%. Если поставки упали чуть менее чем на 1%, а расходы упали более чем на 7%, причиной должны быть более низкие ставки. Согласно Cass, причинами падения стали снижение розничных продаж и «сокращение запасов». Сокращение запасов — это преднамеренное сокращение запасов для соответствия текущему спросу клиентов.

Что касается расходов, важно отметить, что индекс расходов Cass Freight вырос на рекордные 38% в 2021 году, а затем последовал еще один рост на 22% в 2022 году. Ожидаемое снижение в 2023 году составляет около 16%, поэтому фрахтовые ставки по-прежнему значительно выше, чем в 2020 году. К сожалению, такими же являются расходы из-за инфляции и требований Агентства по охране окружающей среды.

Цифры индекса Cass Freight составляются на основе выставления счетов клиентам Cass и представляют перевозки несколькими видами транспорта, включая автомобильный, железнодорожный, трубопроводный, баржевой, морской и воздушный.

Для точного количества траков DAT Freight and Analytics отслеживает еженедельные и ежемесячные данные со своего лоудборда, который является крупнейшим в отрасли. Отчет DAT Trendlines показал увеличение количества грузов на спотовом рынке за май на 29,4% по сравнению с апрелем. Однако большая часть этого прироста связана с началом поставок продукции, которые начинаются примерно в одно и то же время каждый год. По сравнению с маем 2022 года в мае этого года количество размещенных грузов на спотовом рынке сократилось на 61,2%.

Спотовые ставки для Dry vans в мае упали на 0,3% по сравнению с апрелем, в то время как спотовые ставки для Flatbeds упали на 0,9%. Ставки для Reefers фактически выросли на 2,1%. Однако эти цифры выглядят мрачно по сравнению с маем 2022 года. Ставки для Dry vans упали на 23,7%, для Flatbeds — на 22,5%, а для Reefers — на 20,3% в годовом исчислении.

На момент написания этой статьи спотовые ставки как для Dry vans, так и для Reefers выросли на два цента в июне, в то время как ставки для Flatbeds оставались стабильными на уровне мая. На показатели начала июня, несомненно, повлияли выходные, посвященные Дню поминовения, когда ставки подскочили из-за того, что определенное количество траков не работало в связи с праздником.

Еженедельные данные FTR Transportation Update за 12 июня показали, что уровень оптовых запасов все еще сильно повышен, а это означает, что следует ожидать дальнейшего «сокращения запасов». Компании, которые сокращают запасы, не заказывают новые продукты, а меньшее количество заказов означает меньшее количество поставок.

23 мая ACT Research опубликовала свой пересмотренный прогноз для отрасли грузоперевозок на 2023 год. В нем компания заявляет, что отрасль приближается к нижней стадии своего «классического цикла грузоперевозок». В течение этой части цикла снижение фрахтовых ставок, как правило, замедляется или полностью прекращается по мере замедления роста количества заказов и продаж траков. Цикл начинается снова, когда уровни фрахта увеличиваются, а ставки начинают расти. Как скоро это произойдет, остается только гадать.

В отчете ACT говорится, что «экономика оказалась более устойчивой, чем предполагалось изначально». Однако аналитики по-прежнему рекомендуют проявлять осторожность и придерживаются своих ожиданий относительно неглубокой рецессии примерно в середине 2023 года. Что касается фрахтовых ставок, то ACT прогнозирует, что нижняя точка рынка была достигнута ближе к концу мая.

Те автотранспортные предприятия, которые пережили спад, должны быть готовы к тому, что к концу года наступят лучшие времена, если они смогут продержаться так долго. Хорошие деловые решения и экономия расходов являются ключом к выживанию и получению прибыли, когда рынок меняется.